Best-In auf US-Index – Der niedrigste Kurs zählt

In den USA wird der Wahlkampf zunehmend intensiver, da nur noch wenige Wochen bis zur Präsidentschaftswahl verbleiben. Die politischen Spannungen und Unsicherheiten, die mit dem bevorstehenden Wahltermin am 5. November 2024 verbunden sind, können sich erheblich auf die Finanzmärkte auswirken. Insbesondere Indizes mit Fokus auf die USA, wie der Dow Jones® oder der Nasdaq®100, könnten in dieser Zeit Schwankungen erleben. Diese Volatilität kann jedoch auch Chancen für Anleger bieten, insbesondere im Kontext des Best-In Top Zertifikats auf den UC US Sector Rotation Strategy Index.

US-Investments – Ein klarer Ansatz

Der UC US Sector Rotation Strategy Index ist ein innovativer Index, der aus einer Kombination von ETFs besteht, die verschiedene US-Sektoren abdecken. Die Auswahl der Sektoren erfolgt auf der Grundlage von zwei Hauptfaktoren: der Realrendite und dem Markttrend. Die Realrendite wird als Differenz zwischen der Rendite von US-Staatsanleihen mit einer Laufzeit von zehn Jahren und den aktuellen Inflationserwartungen berechnet. Zum Beispiel, wenn die Rendite zehnjähriger US-Staatsanleihen bei 5 % liegt und die Inflationserwartung bei 3 %, ergibt sich eine Realrendite von 2 %.

Der Index umfasst acht Sektor-ETFs, die in der Vergangenheit eine hohe Sensitivität gegenüber Veränderungen der Realrendite gezeigt haben. Diese ETFs werden in zwei Hauptkategorien unterteilt: den Aufwärtstrend-Korb und den Abwärtstrend-Korb. Der Aufwärtstrend-Korb besteht aus vier Sektor-ETFs, die in Zeiten steigender Realrenditen die beste Performance erzielt haben, während der Abwärtstrend-Korb die vier ETFs umfasst, die in Zeiten fallender Realrenditen am besten abgeschnitten haben.

Die Gewichtung der Sektor-ETFs wird monatlich überprüft, um sicherzustellen, dass sie den aktuellen Marktbedingungen entspricht. Diese Anpassungen basieren auf einem Realrendite-Signal und einem Feedback-Signal, die beide gleich gewichtet in die Entscheidung einfließen. Derzeit setzt sich der Index zu 50 % aus dem Aufwärtstrendkorb, der S&P Branchen-ETFs in den Bereichen Informationstechnologie, Gesundheit, Kommunikation und Versorger umfasst, und zu 50 % aus dem Abwärtstrendkorb, der die Sektoren Finanzen, zyklische Konsumgüter, Energie und Grundstoffe abdeckt.

Das Best-In Top Zertifikat

Das Best-In Top Zertifikat auf den UC US Sector Rotation Strategy Index ermöglicht es Anlegern, vollständig an der Wertentwicklung des Index teilzuhaben. Dies bedeutet, dass ein Anstieg des Index auch zu einem Anstieg des Zertifikatwerts führt. Umgekehrt kann ein schwacher Aktienmarkt zu einem Rückgang des Index und damit zu Verlusten beim Zertifikat führen.

Ein besonders attraktives Merkmal des Best-In Top Zertifikats ist die Möglichkeit, sich in den ersten vier Wochen der Laufzeit den Einstieg zum niedrigsten Indexstand zu sichern. Während der Best-in-Periode, die vom 25. Oktober bis zum 22. November 2024 dauert, wird täglich der Schlusskurs des UC US Sector Rotation Strategy Index erfasst. Der niedrigste Indexstand, der während dieser Periode festgestellt wird, dient als Startwert (Best-in-Kurs) für die Berechnung des Basispreises.

Wenn der Referenzpreis des Index am Beobachtungstag gleich oder über dem Basispreis liegt, erfolgt die Rückzahlung am Ende der Laufzeit zum maximalen Rückzahlungsbetrag von 1.250 USD pro Zertifikat. Liegt der Referenzpreis jedoch darunter, wird die Rückzahlung entsprechend der Entwicklung des Basiswerts berechnet, was zu einem Verlust führen kann. Das Zertifikat bietet zudem eine Währungsabsicherung, die eine 1:1 Umrechnung in USD gewährleistet.

Investmentmöglichkeiten

Für Anleger, die an diesem Produkt interessiert sind, stehen verschiedene Optionen zur Verfügung. Hier sind einige der verfügbaren Produkte:

- Basiswert: UC US Sector Rotation Strategy Index - Produkttyp: Indexzertifikat - WKN: HVB9US - Verkaufs-/Emissionspreis in EUR: 130,54 - finaler Bewertungstag: Open End - Basiswert: UC US Sector Rotation Strategy Index - Produkttyp: USD Best-In Top Zertifikat - WKN: HV4Y1K - Verkaufs-/Emissionspreis in EUR: 1.020,00 - finaler Bewertungstag: 22.10.2027

Es ist wichtig zu beachten, dass die Indexgebühr für das Zertifikat 1,35 % pro Jahr beträgt. Der Emittent, die UniCredit Bank AG, hat das Recht, das Zertifikat ordentlich zu kündigen und zum jeweiligen Rückzahlungsbetrag zurückzuzahlen. Das Best-In Top Zertifikat ist bis zum 24. Oktober 2024 in Zeichnung.

Schlussfolgerung

In Anbetracht der bevorstehenden Wahl und der damit verbundenen Unsicherheiten, bietet das Best-In Top Zertifikat auf den UC US Sector Rotation Strategy Index eine interessante Möglichkeit für Anleger, von den potenziellen Marktbewegungen zu profitieren. Die strukturierte Herangehensweise an die Sektorenauswahl und die Möglichkeit, sich den Einstieg zum niedrigsten Kurs zu sichern, könnten sich als vorteilhaft erweisen. Anleger sollten jedoch die Risiken und Chancen sorgfältig abwägen, bevor sie eine Investitionsentscheidung treffen.

Diese Informationen stellen keine Anlageberatung dar, sondern dienen lediglich zu Informationszwecken. Es wird empfohlen, die entsprechenden Dokumente und Prospekte vor einer Anlageentscheidung sorgfältig zu lesen, um die potenziellen Risiken und Chancen vollständig zu verstehen.

Quellen: finanzen.net, onvista.de